संपत्ति-आधारित ऋण क्या है? ऋण कैसे काम करते हैं, उदाहरण और प्रकार

पारंपरिक ऋण हमेशा सही विकल्प नहीं होते

व्यवसाय चलाने का मतलब है उतार-चढ़ाव का सामना करना। कभी-कभी आप तेजी से बढ़ रहे होते हैं और उसे बनाए रखने के लिए नकदी की जरूरत होती है। कभी-कभी आप मंदी के दौर में खुद को बचाए रखने की कोशिश कर रहे होते हैं। किसी भी तरह से, आपको फंडिंग की जरूरत होती है और वह भी जल्दी से। लेकिन यहां एक समस्या है: पारंपरिक ऋण हमेशा कारगर नहीं होते।

बैंक अक्सर बेहतरीन क्रेडिट, मजबूत नकदी प्रवाह और दस्तावेजों की लंबी सूची मांगते हैं। यदि आपके आंकड़े बिल्कुल सही नहीं हैं, तो आपको तुरंत "नहीं" सुनने को मिल सकता है। यह निराशाजनक हो सकता है, खासकर तब जब आपकी बैलेंस शीट पर मूल्यवान संपत्तियां मौजूद हों।

यहीं पर परिसंपत्ति-आधारित ऋण की बात आती है। यह वित्तपोषण प्राप्त करने का एक अलग तरीका है, जो यह देखता है कि आपके पास क्या है, न कि केवल आप क्या कमाते हैं।

पारंपरिक ऋण के लिए अर्हता प्राप्त करने की चुनौती

मान लीजिए कि आप एक छोटी विनिर्माण कंपनी चलाते हैं। आपके पास उपकरण, इन्वेंट्री और प्राप्य खाते हैं। लेकिन हो सकता है कि आपका नकदी प्रवाह ऊपर-नीचे होता रहा हो, या आपके पास एक कठिन तिमाही रही हो जिससे आपका क्रेडिट स्कोर प्रभावित हुआ हो।

आप बैंक जाते हैं और ऋण के लिए आवेदन करते हैं । वे आपका आवेदन अस्वीकार कर देते हैं क्योंकि आपकी आय का विवरण उनकी सभी शर्तों को पूरा नहीं करता, भले ही आपकी संपत्ति स्पष्ट रूप से दर्शाती है कि आप स्थिर हैं और आपकी आय बढ़ रही है।

यह एक मृत अंत की तरह लगता है। आपके पास संपत्ति तो बहुत है लेकिन नकदी की कमी है। और यही वह अंतर है जिसे भरने के लिए संपत्ति-आधारित ऋण तैयार किया गया है।

परिसंपत्ति-आधारित ऋण (एबीएल)

संपत्ति-आधारित ऋण आपको अपनी मौजूदा व्यावसायिक संपत्तियों को संपार्श्विक के रूप में उपयोग करके पैसे उधार लेने की सुविधा देता है। इसका मतलब है कि:

• प्राप्य खाते (चालान)
• इन्वेंटरी
• उपकरण
• रियल एस्टेट

यदि इसका मूल्य है, और यह आपकी संपत्ति है, तो आप इसके विरुद्ध ऋण ले सकते हैं।

परिसंपत्ति-आधारित ऋण कैसे काम करते हैं

आमतौर पर यह इस प्रकार होता है:

1. आप एक ऐसे ऋणदाता से संपर्क करते हैं जो परिसंपत्ति-आधारित ऋण प्रदान करता है।
2. वे आपकी परिसंपत्तियों के मूल्य की समीक्षा करते हैं (न कि केवल आपके क्रेडिट स्कोर या नकदी प्रवाह की)।
3. उस मूल्य के आधार पर, वे अक्सर परिसंपत्ति मूल्य के प्रतिशत के रूप में आपको कितना उधार देना है, यह निर्णय लेते हैं।

उदाहरण के लिए, एक ऋणदाता आपको आपके प्राप्य खातों के मूल्य का 80% या आपके इन्वेंट्री मूल्य का 50% देने की पेशकश कर सकता है।

एक बार मंज़ूरी मिल जाने पर, आपको एकमुश्त राशि या नियमित क्रेडिट लाइन के रूप में धनराशि प्राप्त हो जाती है। फिर आप नियमित ऋण की तरह ही नियमित भुगतान करते हैं । यदि आप भुगतान करने में विफल रहते हैं, तो ऋणदाता अपनी राशि वसूलने के लिए आपकी गिरवी रखी गई संपत्तियों को ज़ब्त कर सकता है।

वास्तविक जीवन का उदाहरण

आइये इसे एक सरल परिदृश्य से समझें:

आप एक थोक व्यापारी हैं। आपके पास विश्वसनीय ग्राहकों से $500,000 का बकाया बिल (अकाउंट रिसिवेबल) है। कोई भी पारंपरिक बैंक आपको पैसे उधार नहीं देगा क्योंकि पिछले साल आपका क्रेडिट स्कोर गिर गया था।

एक परिसंपत्ति-आधारित ऋणदाता आगे आता है। वे आपको आपकी प्राप्तियों का 80% यानी $400,000 तक उधार देने की पेशकश करते हैं। आप उस पैसे का उपयोग अधिक इन्वेंट्री खरीदने और नए ऑर्डर भरने के लिए करते हैं। जैसे ही आपके ग्राहक अपने चालान का भुगतान करते हैं, आप ऋण चुकाते हैं।

यह तेज़ है, लचीला है, और यह इस पर आधारित है कि आपके पास पहले से क्या है, न कि केवल इस पर कि बैंक को क्या लगता है कि आपके पास क्या होना चाहिए।

परिसंपत्ति-आधारित ऋण के प्रकार

संपत्ति-आधारित ऋण सभी के लिए एक जैसा नहीं होता। इसके कई अलग-अलग प्रकार हैं, जो इस बात पर निर्भर करता है कि आप किस तरह की संपार्श्विक वस्तु रख रहे हैं।

1. प्राप्य खातों का वित्तपोषण

यह परिसंपत्ति-आधारित ऋण के सबसे आम रूपों में से एक है। आप अपने अवैतनिक चालान को संपार्श्विक के रूप में उपयोग करते हैं। एक ऋणदाता आपको आपके प्राप्य खातों के मूल्य का लगभग 70% से 90% प्रतिशत अग्रिम देगा। जैसे ही आपके ग्राहक अपने चालान का भुगतान करते हैं, आप ऋण चुकाते हैं। यह बकाया चालान को नकद में बदलने का एक तेज़ तरीका है, खासकर तब जब आप बड़े ग्राहकों से भुगतान की प्रतीक्षा कर रहे हों।

2. इन्वेंटरी फाइनेंसिंग

अगर आपके व्यवसाय में बहुत ज़्यादा इन्वेंट्री है, तो आप इसे लोन के लिए सुरक्षा के तौर पर इस्तेमाल कर सकते हैं। आम तौर पर ऋणदाता 40% से 60% तक कम प्रतिशत देते हैं क्योंकि अगर कुछ गड़बड़ हो जाए तो इन्वेंट्री का मूल्यांकन करना और बेचना मुश्किल हो सकता है। यह विकल्प खुदरा और थोक व्यवसायों के लिए अच्छा काम करता है जिन्हें व्यस्त मौसम के लिए फिर से स्टॉक करने या बढ़ाने के लिए नकदी की आवश्यकता होती है।

3. उपकरण वित्तपोषण

क्या आपके पास भारी मशीनरी, वाहन या अन्य व्यावसायिक उपकरण हैं? आप इनका उपयोग ऋण प्राप्त करने के लिए कर सकते हैं। ऋणदाता उपकरणों का मूल्यांकन करेगा और आपको उनके मूल्य का एक निश्चित प्रतिशत ऋण के रूप में देगा। यह निर्माण , परिवहन और विनिर्माण जैसे उद्योगों में लोकप्रिय है, जहाँ उपकरणों की लागत अधिक होती है लेकिन पुनर्विक्रय मूल्य अच्छा होता है।

4. रियल एस्टेट समर्थित ऋण

यदि आपका व्यवसाय वाणिज्यिक अचल संपत्ति का मालिक है, तो वह संपत्ति महत्वपूर्ण मात्रा में पूंजी जुटा सकती है। ऋणदाता अक्सर इस तरह के संपार्श्विक के साथ उच्च ऋण राशि और लंबी चुकौती अवधि प्रदान करते हैं। यदि आपको विस्तार या दीर्घकालिक विकास के लिए बड़े पैमाने पर वित्तपोषण की आवश्यकता है तो यह एक ठोस विकल्प है।

5. परिसंपत्ति-आधारित ऋण व्यवस्था

यह आपको प्राप्य और इन्वेंट्री जैसी कई परिसंपत्तियों के संयुक्त मूल्य के आधार पर क्रेडिट की एक परिक्रामी रेखा तक पहुँच प्रदान करता है। जैसे ही आप शेष राशि का भुगतान करते हैं, क्रेडिट फिर से उपलब्ध हो जाता है। यह लचीला है और आपको फिर से आवेदन करने की आवश्यकता के बिना पूंजी तक निरंतर पहुँच प्रदान करता है।

परिसंपत्ति-आधारित ऋण के पक्ष और विपक्ष

परिसंपत्ति-आधारित ऋण कब सार्थक होता है?

मजबूत परिसंपत्तियों वाले लेकिन तंग नकदी प्रवाह वाले व्यवसाय: यदि आपके पास उपकरण, इन्वेंट्री या प्राप्य खातों जैसी मूल्यवान परिसंपत्तियां हैं, लेकिन आपका दैनिक नकदी प्रवाह तंग है, तो परिसंपत्ति-आधारित ऋण इस अंतर को पाट सकता है।

यह आपको सही वित्तीय जानकारी की आवश्यकता के बिना अपने व्यवसाय में बैठे मूल्य को अनलॉक करने में मदद करता है। तेज विकास का अनुभव करने वाली और कार्यशील पूंजी की आवश्यकता वाली कंपनियाँ अक्सर इन्वेंट्री, कर्मचारियों या उपकरणों में त्वरित निवेश की मांग करती हैं। परिसंपत्ति-आधारित ऋण बढ़ते व्यवसायों को वह ईंधन देते हैं जिसकी उन्हें सख्त पारंपरिक ऋण आवश्यकताओं को पूरा करने के लिए धीमा किए बिना स्केलिंग जारी रखने की आवश्यकता होती है।

मौसमी आय वाले व्यवसायों को वित्तीय सहायता की आवश्यकता होती है खुदरा, निर्माण या कृषि जैसे मौसमी व्यवसायों की आय में अक्सर बड़ा उतार-चढ़ाव होता है।

परिसंपत्ति-आधारित ऋण, ऑफ-पीक समय के दौरान नकदी प्रवाह को प्रबंधित करने का एक लचीला तरीका प्रदान करता है, जिससे यह सुनिश्चित होता है कि आप व्यवसाय के फिर से गति पकड़ने तक खर्चों को कवर कर सकते हैं।

यह विशेष रूप से तब सहायक होता है जब पारंपरिक बैंक मना कर देते हैं, लेकिन आपकी बैलेंस शीट से स्पष्ट रूप से पता चलता है कि आपके व्यवसाय का वास्तविक मूल्य है।

क्या देखना है

फीस को समझें संपत्ति-आधारित ऋण अतिरिक्त लागतों के साथ आ सकते हैं, जिसमें आपकी संपत्तियों का मूल्यांकन करने के लिए मूल्यांकन शुल्क, निरंतर निगरानी के लिए ऑडिट शुल्क और यहां तक ​​कि क्रेडिट लाइन के किसी भी अप्रयुक्त हिस्से पर शुल्क भी शामिल है। हमेशा शुल्क अनुसूची पढ़ें ताकि कोई आश्चर्य न हो।

जोखिमों को जानें याद रखें, आप अपनी व्यावसायिक संपत्तियों को दांव पर लगा रहे हैं। यदि आप भुगतान करने में चूक जाते हैं या ऋण पर चूक करते हैं, तो ऋणदाता आपकी इन्वेंट्री को वापस ले सकता है, आपके उपकरण जब्त कर सकता है, या आपके प्राप्तियों पर नियंत्रण कर सकता है। हस्ताक्षर करने से पहले सुनिश्चित करें कि आप चुकाने की अपनी क्षमता में आश्वस्त हैं।

बारीक़ प्रिंट पढ़ें हर ऋणदाता के पास अग्रिम दरें, ब्याज गणना, निगरानी आवश्यकताएँ और डिफ़ॉल्ट के लिए दंड अलग-अलग होते हैं। सब कुछ ध्यान से पढ़ने के लिए समय निकालें और अगर कुछ स्पष्ट नहीं है तो सवाल पूछें। प्रक्रिया में जल्दबाजी न करें।

साथ ही, याद रखें: परिसंपत्ति-आधारित ऋण का उपयोग अल्पकालिक से मध्यम अवधि के समाधान के रूप में सबसे अच्छा होता है। वे अस्थायी नकदी जरूरतों को पूरा करने के लिए डिज़ाइन किए गए हैं, न कि दीर्घकालिक उधार के लिए। यदि आपको एक ऋण की आवश्यकता है जिसे आप एक दशक तक चुकाएंगे, तो अन्य वित्तपोषण विकल्प बेहतर हो सकते हैं।

परिसंपत्ति-आधारित ऋण देने में उतरने से पहले, सुनिश्चित करें कि आप:

• शुल्क को समझें: कुछ ऋणदाता मूल्यांकन, ऑडिट या अप्रयुक्त ऋण के लिए शुल्क लेते हैं।
• जोखिमों को जानें: यदि आप ऋण नहीं चुकाते हैं, तो ऋणदाता आपकी संपत्ति जब्त कर सकता है।
• बारीक अक्षरों को पढ़ें: विभिन्न ऋणदाताओं के बीच शर्तें बहुत भिन्न होती हैं, इसलिए कुछ भी मानकर न चलें।

विशेष ध्यान

निरंतर निगरानी अधिकांश परिसंपत्ति-आधारित ऋणदाता सिर्फ़ पैसे देकर चले नहीं जाते। वे आपकी परिसंपत्तियों पर नज़र रखना चाहेंगे। इसका मतलब नियमित ऑडिट, इन्वेंट्री स्तरों पर अपडेट या आपकी प्राप्तियों की मासिक रिपोर्टिंग भी हो सकती है।

पारंपरिक ऋण की तुलना में थोड़े अतिरिक्त प्रशासनिक कार्य के लिए तैयार रहें। संपत्ति मूल्यांकन मायने रखता है ऋणदाता की नज़र में सभी संपत्तियाँ समान नहीं होती हैं।

इन्वेंट्री खराब हो सकती है, उपकरण खराब हो सकते हैं, और रियल एस्टेट के मूल्य में उतार-चढ़ाव हो सकता है। आपकी संपत्ति जितनी अधिक स्थिर और आसानी से बिकने योग्य होगी, आपकी ऋण शर्तें उतनी ही बेहतर होंगी।

ऋण संरचना लचीलापन परिसंपत्ति-आधारित ऋण के लाभों में से एक लचीलापन है, आप एकमुश्त ऋण के बजाय एक परिक्रामी ऋण रेखा प्राप्त कर सकते हैं। लेकिन लचीलेपन का मतलब जटिलता भी हो सकता है।

विभिन्न ऋणदाता अपने ऋणों की संरचना अलग-अलग तरीके से करते हैं, इसलिए सुनिश्चित करें कि व्यवस्था आपकी आवश्यकताओं और नकदी प्रवाह चक्र से मेल खाती हो।

ऋणदाता के साथ संबंध: संपत्ति-आधारित ऋण में, ऋणदाता के साथ आपका संबंध महत्वपूर्ण होता है। बेहतर संचार से ऑडिट प्रक्रिया सुचारू रूप से हो सकती है, शर्तें बेहतर हो सकती हैं और यदि आपको बाद में अतिरिक्त धन की आवश्यकता हो तो आप उसे शीघ्रता से प्राप्त कर सकते हैं। या हमसे संपर्क करें

बाहर निकलने की रणनीति हमेशा एक योजना बनाकर रखें कि आप आखिरकार लोन कैसे चुकाएंगे। संपत्ति-आधारित उधार एक पुल या बढ़ावा के रूप में बहुत अच्छा काम करता है, लेकिन अगर आप बिना किसी योजना के बहुत लंबे समय तक इस पर निर्भर रहते हैं, तो यह महंगा हो सकता है।

चाहे वह नकदी प्रवाह में सुधार करना हो, अधिक इक्विटी जुटाना हो, या पारंपरिक ऋण में परिवर्तन करना हो, अपना अगला कदम जान लें।

परिसंपत्ति-आधारित ऋण के बारे में अक्सर पूछे जाने वाले प्रश्न:

प्रश्न: परिसंपत्ति-आधारित ऋण के लिए परिसंपत्ति के रूप में वास्तव में क्या गिना जाता है?

उत्तर: सामान्य परिसंपत्तियों में प्राप्य खाते, इन्वेंट्री, उपकरण और वाणिज्यिक अचल संपत्ति शामिल हैं। ऋणदाता ऐसी परिसंपत्तियों को प्राथमिकता देते हैं जिनका मूल्यांकन करना आसान हो और ज़रूरत पड़ने पर उन्हें बेचा जा सके।

प्रश्न: मैं परिसंपत्ति-आधारित ऋण के माध्यम से कितना ऋण ले सकता हूं?

उत्तर: यह आपकी परिसंपत्तियों के प्रकार और मूल्य पर निर्भर करता है। आम तौर पर, आपको प्राप्य राशि का लगभग 70% से 90%, इन्वेंट्री मूल्य का 40% से 60% और उपकरण और अचल संपत्ति के लिए अलग-अलग राशि मिल सकती है।

प्रश्न: क्या मेरा क्रेडिट स्कोर अब भी मायने रखेगा?

उत्तर: पारंपरिक ऋणों की तरह नहीं। ऋणदाता आपकी संपत्तियों के मूल्य और गुणवत्ता पर अधिक ध्यान केंद्रित करते हैं, लेकिन वे स्वीकृति प्रक्रिया के भाग के रूप में आपके क्रेडिट की जांच कर सकते हैं।

प्रश्न: यदि मैं ऋण नहीं चुका पाया तो क्या होगा?

उत्तर: यदि आप ऋण नहीं चुकाते हैं, तो ऋणदाता को ऋण राशि वसूलने के लिए आपकी संपार्श्विक परिसंपत्तियों को जब्त करने और बेचने का अधिकार है।

प्रश्न: क्या परिसंपत्ति-आधारित ऋण केवल संघर्षरत व्यवसायों के लिए ही हैं?

उत्तर: बिलकुल नहीं। कई बढ़ते व्यवसाय विस्तार के लिए धन जुटाने, मौसमी नकदी प्रवाह का प्रबंधन करने या नए अवसरों का लाभ उठाने के लिए परिसंपत्ति-आधारित ऋण का उपयोग करते हैं।

प्रश्न: क्या परिसंपत्ति-आधारित ऋण महंगा है?

उत्तर: यह पारंपरिक ऋणों की तुलना में अधिक महंगा हो सकता है, जिसमें उच्च ब्याज दरें और शुल्क शामिल हैं। हमेशा प्रतिबद्ध होने से पहले कुल लागत और संरचना की समीक्षा करें।

प्रश्न: क्या मैं एक ऋण के लिए एकाधिक प्रकार की परिसंपत्तियों का उपयोग कर सकता हूं?

उत्तर: हाँ! कई ऋणदाता ऋण राशि को अधिकतम करने के लिए प्राप्य, इन्वेंट्री और उपकरणों के संयोजन की अनुमति देते हैं।

प्रश्न: परिसंपत्ति-आधारित ऋण के माध्यम से मैं कितनी शीघ्रता से वित्तपोषण प्राप्त कर सकता हूं?

उत्तर: स्वीकृति और वित्तपोषण प्रायः कुछ ही दिनों में हो जाता है, जिससे यह पारंपरिक बैंक ऋण की तुलना में बहुत तेज हो जाता है।

निष्कर्ष

संपत्ति-आधारित ऋण व्यवसाय मालिकों को तब एक और विकल्प प्रदान करता है जब पारंपरिक ऋण उनके लिए उपयुक्त नहीं होते। यह आपके द्वारा किए गए कार्यों के बजाय आपके पास मौजूद संपत्तियों पर केंद्रित होता है। यदि आपका क्रेडिट इतिहास अस्थिर है या आपका नकदी प्रवाह अनियमित है, लेकिन आपके पास अपनी स्थिति को साबित करने के लिए वास्तविक संपत्ति है, तो यह आपके लिए आवश्यक धन प्राप्त करने का एक कारगर उपाय हो सकता है।

यह जोखिम-मुक्त नहीं है, और यह हमेशा सस्ता भी नहीं होता है, लेकिन जब इसका उपयोग बुद्धिमानी से किया जाए, तो परिसंपत्ति-आधारित ऋण आपके व्यवसाय को आगे बढ़ाने के लिए एक शक्तिशाली उपकरण हो सकता है।

यदि बैंक ब्याज नहीं दे रहे हैं, तो शायद यह समय है कि आप अपनी मौजूदा संपत्तियों पर नए सिरे से विचार करें और अपनी परिसंपत्तियों को काम में लगाएं।